У кредитов разошлись ставки: Фактическая стоимость заимствований серьезно превзошла заявленную

   В январе разница между средневзвешенной ставкой по кредитам наличными и фактической (полной стоимостью кредита - ПСК) достигла максимума за несколько лет. Причем если ПСК с середины прошлого года держится на уровне около 19% годовых, то средневзвешенная ставка (заявленная) снижается, составив в январе 13%. Эксперты полагают, что банки закладывают в ПСК страховки и другие дополнительные услуги, которые стали активнее внедрять в условиях снижения кредитоспособности населения.
   По данным Объединенного кредитного бюро (ОКБ), в январе 2023 года разница между средневзвешенной ставкой по кредитам наличными и ПСК составила 6 процентных пунктов - максимум с начала 2020 года. Так, по итогам января ПСК составила 19%, на этом уровне она держится уже с октября 2022 года. При этом средневзвешенная ставка по итогам первого месяца года опустилась до 13%. Ее уровень снижается, согласно данным ОКБ, с июля прошлого года - 20%.
   По итогам февраля физлицам было выдано кредитов на сумму 995 млрд руб. Это все еще ниже показателей прошлого года (на 9%), но в месячном сравнении рост по итогам месяца составил 22,5%. Рост по сравнению с январем показал и сегмент кредитов наличными - на 8%, до 456,2 млрд руб. в денежном выражении и на 5%, до 2,26 млн штук в количественном.
   Опрошенные "Ъ" банкиры разницу между фактической и заявленной ставками комментировать отказались. Дельта между ПСК и номинальной ставкой сейчас выходит на плато, на котором может продержаться достаточно долго - месяцы, если не весь 2023 год, полагает управляющий директор "Эксперт РА" Юрий Беликов. "Вероятно, наибольшее влияние на формирование этой разницы оказывают страховки, к оформлению которых банки мотивируют заемщиков еще активнее, чем раньше, в условиях роста среднего уровня кредитного риска",- поясняет эксперт. "В условиях низкой кредитоспособности населения многие банки развивают смежные с кредитами продукты, подразумевающие дополнительные платежи и расходы по обслуживанию кредита, в частности, предлагают услугу снижение ставки за фиксированную плату",- подтверждает директор банковских рейтингов НРА Константин Бородулин.
   Впрочем, значительную часть непроцентных платежей по кредиту банк фактически получает в момент выдачи, замечает руководитель группы рейтингов финансовых институтов АКРА Валерий Пивень. Так что нельзя однозначно утверждать, что спред между ставкой и ПСК является таргетируемым банками показателем, полагает он. Снижение же эффективной ставки в конце прошлого - начале этого года может объясняться и ограничениями, накладываемыми регулятором на выдачу кредитов в высокорискованных сегментах, напоминает господин Пивень (см. "Ъ" от 8 февраля).
   Эксперты уверены, что сокращения разницы между реальной и номинальной ставкой в сегменте кредитов наличными ждать не стоит. "Банки будут консервативно подходить к оценке риска, закладывая потенциальные потери в полную стоимость кредита",- отмечает Константин Бородулин. "Для снижения нужна устойчиво положительная динамика реальных доходов населения, оптимизация его долговой нагрузки и, как следствие, повышение оборачиваемости банковских розничных кредитных портфелей. Для снижения ПСК в целом также требуется большая определенность ДКП на среднесрочном горизонте и снижение проинфляционных ожиданий",- полагает господин Беликов.
   Еще одним трендом последних месяцев в сегменте кредитов наличными стало сокращение среднего срока, следует из материалов ОКБ. Так, с декабря 2022 года средний срок кредита наличными находится на уровне 38 месяцев. Для сравнения: в январе 2022 года этот показатель составлял 41 месяц. Если сокращение сроков кредитования продолжится, подчеркивает Юрий Беликов, это "будет сигнализировать о дефиците долгосрочного и устойчивого фондирования банков, а также о неопределенности ожиданий относительно среднесрочной динамики рыночных процентных ставок".

Источник: Коммерсант https://www.kommersant.ru/doc/5864437

10.03.2023